현금흐름 분석 지표 해설

현금흐름보상비율(Cash flow coverage ratio)

- 영업활동을 통해 창출한 현금으로 기업이 단기차입금과 이자비용을 얼마만큼 감당할 수 있는지를 보여주는 지표로서 기업의 단기지급능력을 나타낸다

 

현금흐름보상비율 = (영업활동으로 인한 현금흐름 + 이자비용) / (단기차입금(평균) + 이자비용) * 100

 

 

현금흐름이자보상비율(Cash flow interest coverage ratio)

- 영업활동을 통해 창출한 현금으로 이자비용을 어마나 충당할 수 있는가를 보여주는 지표로서 기업의 단기지급 능력을 나타내는 보조지표로 활용된다.

 

현금흐름이자보상비율 = (영업활동으로 인한 현금흐름 + 이자비용) / 이자비용 * 100

 

 

영업활동현금흐름 대 매출액(Ratio of cash flows from operating activities to sales)

- 매출액을 통한 현금 창출 능력을 파악하기 위한 지표이다. 이 비율이 낮으면 매출채권이 과다하여 앞으로 자금사정이 악화될 위험이 있음을 의미한다.

 

영업활동현금흐름 대 매출액 = 영업활동으로 인한 현금흐름 / 매출액 * 100

 

 

당기순이익 대 영업활동현금흐름(Ratio of net income to cash flows from operating activies)

- 영업활동으로 인한 현금흐름 중에서 당기순이익 차지하는 비중을 나타내는 지표이다.

 

당기순이익 대 영업활동현금흐름 = 당기순이익 / 영업활동으로 인한 현금흐름 * 100

 

 

투자안정성비율(Ratio of cash flows from operating activites to cash ouflows from tangible assets)

- 영업활동을 통해 창출한 현금으로 유형자산투자를 위한 현금지출에 어느 정도 충달할 수 있는가를 나타내는 지표이다. 이 비율이 100% 미만이면 기업이 영업활동을 통해 조달한 현금보다 많은 자금을 유형자산에 투자하여 유동성부족 위험이 높다는 것을 의미한다.

 

투자안정성 비율 = 영업활동으로 인한 현금흐름 / 유형자산투자 순지출 * 100

 

 

 

영업활동현금흐름 대 투자활동현금지출(Ratio of cash flows from operating activities to cash outflows from investing activites)

- 영업활동을 통해 창출한 현금으로 투자활동에 필요한 현금지출을 어느 정도 충당할 수 있는가를 나타내는 지표이다.

 

영업활동현금흐름 대 투자활동현금지출 = 영업활동으로 인한 현금흐름 / 투자활동 순현금지출 * 100

 

 

영업활동현금흐름 대 총 부채(Ratio of cash flows from operating activities to total liabilities)

- 영업활동을 통해 창출한 현금으로 총부채를 어느 정도 상환할 수 있는가를 보여주는 지표로서 기업의 부채상환 능력을 나타낸다. 

 

영업활동현금흐름 대 총부채 = 영업활동으로 인한 현금흐름 / 총부채(평균) * 100

 

 

영업활동현금흐름 대 차입금(Ratio of cash flows from operating activities to borrowings)

- 영업활동을 통해 창출한 현금으로 차입금을 어느 정도 상환할 수 있는가를 보여주는 지표로서 기업의 차입금 상환능력을 나타낸다.

 

영업활동현금흐름 대 차입금 = 영업활동으로 인한 현금흐름 /  차입금(평균) * 100